Räntehöjningen har börjat

Hej gott folk! Bloggandet har utgått i ett par veckor och ersatts med snöskottning. Nu får vi hoppas att det har lugnat sig på snöfronten.

I går fick jag höra av en som har bolån i den lokala sparbanken, att de har börjat att höja ränta. Från ca 1,9 till 2.01 %. Uppåt på räntebanan med andra ord. Små små höjningar under lång tid kan ge stora kostnader för bostadslånare. Personen i fråga är ingen storkund så räntan ligger en bit över listpriset och eventuell förhandlings marginal.

Bostäder är generellt nog ganska upp spekulerade. Bloggarna Flute och Cornucopia har som vanligt fina och trevliga inlägg som visar att så är fallet. En skillnaden mot Usa är förhållandet till skuld i moralisk och juridisk hänseende. I Sverige kan man inte lämna in nyckeln till banken om man tröttnat på huset och lånet. Banken kan när den vill säga upp lånet. Får man ingen ny kredit får man sälja huset. Blir det förlust får man själv stå för den. Klarar man inte av det blir det personlig konkurs.

Något som tyvärr troligtvis kommer att bli vanligare i framtiden. Vilket par har råd att med två a-kassor dra runt ett lån på 3-4 miljoner?

Priser på bostadsrätter i Stor-Stockholm

Idag laddade jag ner Open Office 3.1.0, svensk version för Microsoft Windows. Tänkte ta julledigheten till att förkovra mig i detta office paket som är open source och således gratis(open sorce är ofta gratis).

Ekonomisk statistik finns det gott om på nätet. Jag roade mig med att leta upp bostadsrättspriserna(median värdet) i Stor-Stockholm från år 2000 till 2008 och i diagrammet plotta ut genomsnittlig reporänta på årsbasis(källa Riksbanken).

Bostadsrättspriser Stor-Stockholm 00-08

Bra 2009 för IPS portföljen

I backspegeln kan man konstatera att år 2009 var ett riktigt bra år för den svenska börsen. Börsen i Kanada(TSX) har även den utvecklats bra.

Min IPS depå hos nätmäklaren Avanza har slagit det index (OMXSPI) som man får som jämförelse.

IPS depå 2009

Exakt hur uträkningarna görs känns lite diffust. Avanza får gärna berätta hur deras beräkningar görs. Under året har det gjorts insättningar i form av månatligt sparande. Det bör påverka grafen negativt.

Varför IPS?

Ska man pensionspara tycker jag att IPS är ett bra alternativ. Man kan själv välja aktier, fonder, kontanter m.m som investeringsalternativ. En sparad 100 lapp ger ca 30 kr tillbaka på skatten om man har en normal inkomst. Mer i fall man tjänar över brytpunkten. IPS kräver lite mer engagemang som sparare men kan ge bra mycket mer tillbaka. Avgiften är i skrivande stund 0,58 % och en depå på t.ex Avanza är gratis(de tjänar pengar på courtage och kickbacks på fonder).

2010?

Vad väntar då för detta år, 2010? Jag tror att det kan fortsätta upp ett litet tag till. De massiva stimulanserna och aktörer som missade 2009 kommer nog att ”köpa på toppen” denna gång också. Ekonomin har inte hämtat sig, arbetslösheten är hög och bolagen har främst sparat sig till sina vinster. Vi behöver se fler med riktiga arbeten och företag som gör ”riktiga” vinster.

Analytiker och förvaltare som kör det vanliga ”börsen ska gå upp 15-20% nästa år” ska man inte lyssna på. Det är ett önsketänkande från deras sida. Riskfri ränta + 3-4% är vad man bör förvänta sig på lång sikt. Från år till år kan börsen gå upp 40 % och ner 50 %. 00-talet har inte varit bra för börs Svensson. Skog, guld och obligationer har varit bättre investeringar.

Bloggaren Cornucopia har ett intressant inlägg om trender för 2010. Väl värt att läsa.

Det som jag tänker ”hålla koll” på är följande:

• Korta och långa räntan i Sverige och Usa
• Penningmängden i Usa och Sverige i relation till officiell inflationsstatistik
• Guld och silver priset i USD och SEK
• Priset på ett fat olja och produktions siffrorna(Peak Oil)
• Bostadspriserna i Usa och Sverige(Peak bostad?)
• Priset på en liter mjölk och en liter bensin

Valet i år 2010 kan bli mycket intressant. Kommer Sverigedemokraterna, SD in i riksdagen och vad gör då de etablerade partierna? Blir det rödgrön eller blågrön regering? Hur kommer det att påverka börsen och landets ekonomi?

Spännande tider med andra ord! Med örat mot rälsen och en en god portion tur ska det gå att tjäna pengar detta år också.

FED rör ej ränta

Amerikanska centralbanken Federal Reserve, FED beslöt att behålla räntan oförändrad inom intervallet 0,0 – 0,25 %. Dagens Nyheter tolkar detta som en positiv signal.

En viss återhämtning är att skymta för de amerikanska hushållens konsumtion. De finansiella marknaderna har förbättrats och aktiviteten på fastighetsmarknaden har ökat. FED signalerar att styrräntan kommer att hållas låg ett bra tag framöver. Samma budskap som den svenska Riksbanken har gått ut med.

Läste i dagens utgåva av Affärsvärlden, AFV en krönika av Olof Manner där han tror att Riksbanken kommer att höja sin styrränta betydligt snabbare. Upp mot 4 % kommer den att ligga på i slutet av 2010. De rörliga bostadlånen kommer då att ligga på 5-7 %. De som idag betalar 4 000 kr i ränta per månad får se den stiga till 16 000 kr.

FED’s beslut signalerar att Usa inte på långa vägar är på väg att återhämta sig. Ska man tro Peter Schiff är vi i början av den stora kraschen. Schiff har nu kommit ut med sin uppdaterade bok Crash Proof. Här berättar han om första utgåvan.

Jag tolkar det som att dollarn kommer att fortsätta ner i källaren. Priset på guld i dollar kommer att fortsätta stiga. Detta som en direkt följd av den ökande penningmängden. En större mängd nytryckta dollar kommer att söka sig till guld. Detta är Peter Schiffs bärande investerings idé.

För de som är mer intresserad av guld, kan läsa Tavexs blogg.

Varning för höjd ränta!

Riksbankschefen, Stefan Ingves varnar för att styrräntan snabbt kan behöva höjas. Snabbt i detta fall är någon gång under 2010. Hur mycket är heller inte sagt.

Den så kallade räntebanan som Riksbanken kommunicerar lite då och då, ger en indikation på vad de för tillfället tror att räntan kommer att ligga på. Deras prognoser har både slagit väl ut och ibland varit rena katastrofer. Vem minns inte den senaste höjningen, veckorna innan Lehman Brothers gick i konkurs och finanskrisen gick in i sitt allvarligaste läge. Nu är det troligt att vi går från extrema 0,5 % till 0,25 % innan höjningen påbörjas.

Tidningen Affärsvärlden skriver i en artikel att ”Svenska statspapper ratas”. Läser man rubriken kan man tro att det handlar om Zimbabwe. Som tur är, handlade det bara om en emission av dagsfärska tioåringar som inte blev fulltecknad. Av 3,5 miljarder kr blev endast 3,35 miljarder tecknat.

Affärsvärlden har lite olika källor de hänvisar till. Intressant att läsa de olika anledningarna. En orsak är att marknaden tecknat in statens stora framtida lånebehov. Vice Riksbankschefen Lars EO Svensson förespråkar en försvagad krona och hög inflation.

Riksgäldens upplåningschef Thomas Olofsson säger till Direkt att det inte är några problem. Han påminner om att Riksgälden tog ett lån på 4 miljarder euro förra veckan.

En del ekonomer, främst de av den österrikiska skolan, förespråkar en hög ränta. Det skulle få till följd att sparandet ökar mer i samhället. Idag är det istället den konsumtionsorienterade ekonomin som är aktuell. Skräck exemplet är Usa. Landet har levt på och över sina tillgångar i ett trettiotal år.

Åter igen nämner jag den person som jag följer, Peter Schiff.Via hans kanal på Youtube kan man snabbt se några avsnitt och få en bra inblick i amerkansk ekonomi.

Riksbanken sänker, Swedbank snålar

Idag kom beskedet som alla mer eller mindre tog för givet. Riksbanken halverar styrräntan till 0,5 %. ”En historiskt låg ränta” säger riksbankschefen Stefan Ingves.

Riksbankens prognos är att den låga räntan kommer att ligga kvar en bit in på år 2011. Det om något är en markering, att det ekonomiska läget är svårt. På frågan om räntan skall sänkas ytterligare svarar företrädare för Riksbanken ”att en ytterligare sänkning skulle ge små effekter”. Riksbanks direktionen var oeniga i sitt beslut. Lars EO Svensson ville sänka till 0,25%  skall han bli känd som Sveriges ränte taliban?

De stora bankerna sänkte sina boräntor men några tiondelar efter detta besked. Alla utom en, Swedbank. De anser att detta redan var väntat och inprisat i marknaden. Med andra ord kan Swedbanks kunder kännas sig lurade på en sänkning. Det blir lätt en liten slant extra i månaden på några tiondelar också, i detta fall går de till Swedbank.

Svenska Dagbladets Leif Petersen säger att det var ett väntat beslut. Finanskris och djup lågkonjunktur kräver denna historiska ränta.

Nu är det tid för regering och Riksgälden att ta fram sin arsenal, om de vill att läget skall förbättras. Regeringen(Anders ”Borgen” Borg) har tidigare signalerat att det är budget disciplin som gäller och inga extra stimulansåtgärder är att vänta.

Konjunkturinstitutets generaldirektör Mats Dillén är glad åt sänkningen men samtidigt oroad att det skall elda på bostadsmarknaden en gång till. I Sverige har huspriserna knappt gått ner något trots att vi är mitt uppe i en av de värsta kriserna på 100 år. Denna obalans kommer vid något tillfälle att korrigeras. Frågan är när?

Villa och bostadsrättsägare med lån är de stora vinnarna på den sänkta räntan. De bör dock inte vänja sig vid att dessa nivåer varar för evigt. De som har bunden ränta får betala dyrt för sin ”försäkring”.