Leva på utdelningar – praktikfall Petrusko

På tåget, åkandes hem på den dåligt underhållna stambanan läste jag några ekonomibloggar. Det inlägg jag kommer ihåg och som får bli stommen till mitt eget inlägg skrevs av ekonomibloggaren Petrusko. I inlägget skriver han att han har sagt upp sig från sitt jobb och tänker ägna mer tid åt familjen och sina investeringar.

This file is licensed under the Creative Commons Attribution-Share Alike 2.5 Generic license. Attribution: Classical Numismatic Group, Inc. http://www.cngcoins.com

Vad jag kan se är det ett antal bloggare och dess läsare som drömmer om att sluta jobba och leva på utdelningar. Kan gissa att många är rätt sönderstressade med olika åtaganden samt krävande arbeten plus pendling. Undertecknad lägger mellan två och en halv timme till över tre timmar på pendling varje dag.

Det är klart gångbart att spara delar av sin lön och investera och med hjälp av ränta på ränta skapa sig ett momentum. De få som lyckas bli idoler men på småspararnas kyrkogård finns det många tysta vittnen om att det inte är lätt. För många är och förblir det en dröm. Det är kanske därför som marknaden för spel och lotto är stor.

Petrusko har tagit steget att försörja sig genom utdelningar, extra knäck och blogginkomster. Gratulerar till detta och hoppas att han skriver om hur det är att leva som ”egen företagare” i investerar svängen. En fundering är att det kan bli svårt att hålla sig självgående när man inte måste. Utdelningspengarna trillar ändå in med jämna intervall. Kan livet som investerare bli till skada genom social isolering och inaktivitet?

Då och då läser man om lottospelare som när de drabbas av en stor vinst får sitt liv mer eller mindre kvaddat. Som tur är blir man inte aktiemiljonär över en natt. Det tar många år för en vanligt dödlig småsparare.

Strategi för ISK, KF och depå inför skattehöjningen

Regeringens skatthöjningsförslag på ISK och KF kom inte som någon direkt överraskning. Det skulle vara ganska ganska naivt att tro att en sparform utan beskattning skulle få existera. Med negativa räntor skulle det senare bli fallet.

Tänk tanken att reavinster och utdelningar skulle bli skattefria. Då blir småspararna ett skattefrälse utan krav på motprestationer. Något som inte någonsin har funnits i vårt lands långa historia. De höga skatterna drev många företagare på flykten på 70 och 80 talet. Ägarna bakom Tetra Pak och IKEA är väl de mest kända. Ingvar Kamprad har styrt IKEA genom en ogenomtränglig väv av stiftelser och holdingbolag för att minimera skatten. Skall då en småsparare betala mindre än Kamprad genom att bara öppna ett konto?

Min gissnnig är att ISK och KF på sikt får ännu högre skatt tills det inte blir attraktivt längre att spara, vilket blir en signal till regeringen att stänga sparformerna. De av er som varit med ett tag kommer kanske ihåg sparformen kapitalpension? Den blev för attraktiv och stängdes för nyinsättningar.

Hur gör jag själv? Äldre innehav inköpta på 90 och början av 2000 talet får ligga kvar i vanliga depåer. Går det så läggs något innehav över på ISK/KF eller tillgängliga utdelningar.

I KF läggs i utländska aktier och i ISK läggs svenska aktier som ger högutdelning. Tillväxtaktier med låg utdelning där det finns risk för en förlust hamnar i depå.

Mer prat om pengar

Bloggkollegan Lundaluppen skriver om sina egna erfarenheter av att ”prata pengar”. Nedslående men intressant läsning. Ett citat från inlägget säger det mesta om hur ”vanligt folk” tänker:

”Folk är uppenbart helt uppslukade av konsumtion, hus, två bilar, sommarhus, hög levnadsstandard och hög belåning. ”

Ibland har jag tänkt att det behövs mer ekonomisk undervisning i skolan. Det är kanske en felaktig tanke?

I min omgivning finns det folk med ekonomiskutbildning där vissa verkar ha ovanstående citat som levnadsregel. Reder man inte ut sin ekonomi efter att gått fyra år på universitet, är det nog kört. Högre ekonomiskutbildning är kanske en belastning?

Det behöver inte vara svårare än att man bör avstå från att låna pengar och göra av med mindre än vad man tjänar.

Utdelningsanalys IPS porföljen

Igår satt jag och drog ut siffror från Avanza och petade in dem i ett kalkylblad. Det var spännande att se dessa siffror visualisera sig. Under år 2004 var det magert med utdelningar men det tog fart 2005 för att sen öka år från år. År 2008 till 2010 var det finanskris och bolagen drog ner på utdelningarna. Jag sålde bort mina fonder och köpte aktier vilket förklarar att utdelningen i kr var i stora drag konstant.

Regelbundet sparande, sitta still i båten, samt återinvestering av utdelningarna har gjort att utdelningen har ökat år från år. När bolagen repade sig ökade utdelningarna det ser man effekten av idag. Några enstaka bolag har gått sämre samt bytat legal struktur vilket har minskat utdelningen från dessa innehav. En aktie är en del av ett företag. Man är således indirekt företagare om man äger aktier i ett bolag.

2013 har börjat bra. Hittills har det varit kvartals och månadsutdelningar från Kanada samt en liten summa från Novo Nordisk som har trillat in.

Utdelning från IPS portföljen 2004 – 2013

Antalet utdelningstransaktioner har ökat genom åren. Det beror på ökat antal innehav, fler innehav som delar ut per kvartal eller månad. En del felbokningar och slarv från Avanzas sida finns också med i statistiken.

Antal utdelningstransaktioner

Bakgrund till sparandet i IPS portföljen

Sedan år 2000 sparar jag till min pension via IPS. Till en början några hundralappar i månaden men har på senare år sparat maxbeloppet 12 000 kr per år. Sparandet är avdragsgillt. Poängen är att man kan ta ut det som inkomst och sen skatta för det framöver i tiden när man har gått i pension.

Likt många pensionslösningar där pengarna är låsta, hänger denna konstruktion på nåder av myndigheterna. Blir det dåliga tider i landet kan vi nog förvänta oss en cypriotisk lösning. Staten stänger kontona och tar en del av beloppet.

I början hade jag depån hos en liten lokal sparbank med ett begränsat utbud av fonder. Fonderna hade också genomgående en hög förvaltningsavgift. När Avanza drog igång sin IPS verksamhet flyttade jag över depån runt år 2004. Sedan dess har jag viktat ner andelen fonder, för att sedan ett par år utgöra en renodlad aktiedepå. Under verksamhetsåret 2009 köptes de första utländska innehaven.

Någon direkt nytta av att spara har man inte men det finns några fördelar. Aktier i IPS depå har rösträtt. Det har man utnyttjat. En del mindre innehav har man parkerat där för att kunna gå på intressanta bolagsstämmor eller känna sig fram om man kan tänkas köpa ett innehav till den stora portföljen.

Möjligheten att bygga en långsiktig portfölj där ens privatekonomi inte kan ”förstöra” är en annan trevlig egenskap. Ungefär som att förvalta medel åt en stiftelse. Det är nog det som lockar mest och gör att jag använder IPS portföljen som en modellportfölj och bloggar lite mer om den än vad den ”förtjänar” i form av monetärt värde.

Aktieägare är ett skattefrälse

Idag fick jag ett glatt besked. Avanza har sänkt min skatt. Rent juridisk har Avanza Pension begärt avräkning av utländsk källskatt mot avkastningsskatten hos Skatteverket och fått denna beviljad. Utländska utdelningar(har bara kanadensiska innehav i min KF) blir då likställda med svenska utdelningar och är då skattebefriade.

Avanza Pension drar vanligtvis av 15 % i utländsk källskatt. Något man är van vid och inte tycker är allt för betungande. Trevligt att få igen det man betalade i skatt för år 2009. Avgiften för att ha kapitalförsäkring kvarstår, liksom den premie man måste betala. Det är trots allt en försäkring man har lagt pengar i. Försäkringen gör att förmånstagarna får 101% av det aktuella värdet av försäkringen. Insättningen är således inte försäkrad, vilket en småsparare lätt kan tro.

ISK och KF är bra ifall man har högutdelande aktier eller för bolag man tror kommer att stiga rejält. Årsavgiften tär på kapitalet så det är ingen ide för mig att parkera mina Apple aktier där. De har jag i en vanlig depå.

I morgon får vi se vad Tim Cook sliter fram ur sin hatt. Ryktena säger en iPad3 med Retina Display och en ny Apple TV. Kanske till och med en A6 cpu eller nöjer de sig med en A5X som det ryktas om? Iphone 4s var en besvikelse vid förra Apple eventet men den säljer bra ändå, undertecknad köpte en för inte allt för länge sedan.

I skrivande stund håller jag på att läsa boken Inside Apple. Blir kanske en  recension framöver. Undrar vad som är ”one more thing” den här gången? Jag har försökt fråga Siri men fick inget bra svar…

Fortsatt ner på börsen

Idag gick börsen ner, – 3,08 % (OMX Stockholm 30). Fortsatt oro för konjunkturen. Det känns som toppen har passerats med råge. Nu är Spanien och Italien på konkursens rand. De ”kan ju inte gå i konkurs” för då kommer EMU projeket att braka ihop. Tänk, vad ska då alla EMU kramare säga? Det är ju så svårt att växla när man ska på semester…

Ja någon EMU anhängare är denna bloggare inte. Tror på flytande växelkurser där marknaden styr, utan politikers inblandning. Svaga ekonomier har svaga valutor. Kortsiktiga fluktuationer kommer naturligtvis att finnas.

Man behöver inte leta allt för mycket för att hitta dåliga tecken. En rad stater(BIGPISS) är på konkursens rand, konjunkturen viker, högt oljepris m.m. Kommer att ligga kvar i de långa innehav som jag brukar. Förhoppningsvis blir det viss trading på kort sikt. Har bestället boken ”Winning Trading – All in – Any out” av Tobbe Rosén, daytradern som även är författare, föreläsare och bloggare.

Idag avslutade jag en negativ position i OMXSX30, den gick plus så man är nöjd. Kunde blivit bättre om jag inte stoppat ur mig när skuldtaket godkändes i går. Det vände snabbt ner igen så jag hoppade in fast med en mindre insats. Vad kan jag lära av detta? Kanske lita mer på den långsiktiga trenden men ändå ha en vettig stopp-loss. Har kvar en annan negativ position i min kapital försäkring. Osäkerheten är stor på marknaden, har köpt en liten post Bull GULD X3, tror att placerare kommer att ta större positioner mot guld.

Det är långt ifrån fynd dax. Bäst att låta det hela bottna ur rejält innan man kan köpa aktier i bra företag till rea priser. När placerare och småsparare är utmattade är det läge att gå in. Det lärde man sig från nedgången 2007-2008. Det tar längre tid än man tror.

Tung måndag

Det har varit en tung måndag. Började jobba efter 4 veckors semester. Segt! Man kommer lätt in i en lugn och behaglig rytm när man är ledig. En vecka utomlands blev det men annars har det varit en Tomas Ledin sommar. Kort och det mesta regnar bort.

Börsen gick dåligt i dag. Dagen började bra och jag passade på att stoppa ur mig ur två st Bear certifikat som började gå rejält back. Väl det tänkte jag. ”Uppgörelsen” i Usa kanske eldar på börsen trots att den är i en fallande trend var min tanke. Inköpschefs indexet visade sig svagt så börsen föll kraftigt efter det. Har köpt tillbaka hälften av mina negativa positioner. Stödet vid 1050 ser ut att ha fallit.

Börsen kanske går söder ut ett tag framöver? Uppgörelsen verkar vila på lös grund. Förr eller senare kommer Usa’s kreditbetyg att sänkas. Antingen sker det genom att kreditvärderingföretagen sänker eller så kommer långivarna kräva betydligt högre ränta. Usa lever på lånad tid.